Индекс Лернера
Индекс Лернера (L) определяется как
разница в ценах конкурентного и неконкурентного рынков по отношению к неконкурентной цене:
где L – индекс Лернера;– цена неконкурентного рынка;– цена конкурентного рынка.
Если у фирмы отсутствует рыночная власть (на рынке совершенной конкуренции), то индекс Лернера принимает значение, равное нулю. Максимальное значение индекса при монополии принимается равным единице. Таким образом, получаем границы индекса:
Поскольку в долгосрочном периоде конкурентная цена равна предельным и средним переменным издержкам, индекс Лернера определяется как разница между ценой данного рынка (данной фирмы) и ее предельными (средними переменными) издержками по отношению к цене:
где Р – цена данной фирмы; AVC – средние издержки фирмы.
Если на рынке действует одна фирма-монополист, индекс Лернера будет равен:
где Е – ценовая эластичность спроса.
Когда фирм довольно много (при олигополии), рассчитывают два значения индекса.
Индекс Лернера может характеризовать рыночную власть отдельной фирмы или концентрацию на рынке в целом. Ддя отдельной фирмы показатель будет равен:
Средневзвешенный индекс Лернера для отрасли выражается так:
где– рыночная доля i-й фирмы,– коэффициент согласованности ценообразования в отрасли,– эластичность рыночного спроса по цене, HHI – индекс Херфиндаля– Хиршмана.
Коэффициент β показывает, насколько согласованной (координированной) является ценовая политика фирм. При β = 0 фирмы принимают решения самостоятельно, без предварительной консультации друг с другом. Это ситуация конкуренции Курно и Бертрана. При β = 1 мы наблюдаем картель – тайный или явный сговор фирм, которые полностью координируют свои действия на рынке.
Отсюда видно, что монопольная власть компании увеличивается при наличии согласованности ценообразования (сговора), повышении уровня концентрации рынка, снижении эластичности спроса.
В табл. 7.5 приведены значения индекса Лернера для некоторых отраслей промышленности США.
Таблица 7.5. Значения индекса Лернера для ряда отраслей экономики США
Как видно из таблицы, индекс Лернера принимает различные значения в зависимости от структуры отрасли, что свидетельствует о разных уровнях конкуренции. Заметим, что регулирование банковской сферы позволило сократить степень монополизации и повысить уровень конкуренции между крупными банками.
Индекс Тобина
Индекс Тобина рассчитывается как отношение рыночной (внешней, биржевой) стоимости активов фирмы к внутренней стоимости ее активов (восстановительной стоимости):
где q – индекс Тобина.
Внутренняя стоимость активов фирмы показывает альтернативные издержки возмещения факторов производства в данный момент для данного способа применения ресурсов. Для конкурентного рынка альтернативные издержки выравниваются по всем направлениям использования ресурсов, так что рыночная (внешняя) стоимость совпадает с восстановительной (внутренней) и q = 1.
Если внешняя стоимость фирмы превышает внутреннюю, и q > 1, это означает, что уровень прибыльности для фирмы (или в данной отрасли) выше, чем необходимо, чтобы удержать фирму в отрасли, то есть в долгосрочном периоде фирма получает положительную прибыль, следовательно, обладает определенной рыночной властью. Чем больше q, тем сильнее власть фирмы. Если q < 1, это означает неблагоприятные времена для фирмы, возможно, фирма находится на грани банкротства и близка к вытеснению с рынка.
Следует отметить, что для России определение данного показателя сопряжено с рядом трудностей, поскольку из-за недостаточного развития рынка ценных бумаг практически невозможно получить достоверные значения оценки активов фирмы внешними инвесторами, что, следовательно, не позволяет адекватно выразить рыночную стоимость российских фирм.
Измерителем монополизма является доля в цене той величины, на которую цена реализации превышает предельные издержки .
Исчисляется:
где P - цена; MC - предельные издержки.
Также коэффициент можно вычислить через эластичность спроса , как обратно пропорциональную величину:
где - эластичность спроса на продукцию фирмы
Коэффициент Лернера имеет численное значение от нуля до единицы. Чем он больше, тем больше монопольная власть данной фирмы в своем секторе рынка. Считается, что в условиях совершенной конкуренции цена равна предельным издержкам и коэффициент становится равен нулю. Сама по себе монопольная власть не гарантирует высокую прибыль , поскольку прибыль зависит от отношения средних издержек к цене. Фирма может обладать большей монопольной властью, чем другая фирма, но получать при этом меньшую прибыль.
В качестве примера сравним средний универсам и круглосуточный магазин, работающие в одном районе. В универсамах наценка обычно составляет 15-20 %, а в круглосуточных магазинах 25-30 %. Это объясняется тем, что универсамы работают в более конкурентной среде - во время их работы одновременно работают и другие торговые точки для обеспечения значительного количества покупателей необходимо предложить привлекательные цены. Круглосуточные магазины назначают более высокую цену, чем универсамы потому, что часть их покупателей приходится на время, когда нет большого выбора торговых точек или ради незначительной покупки нет смысла искать другие варианты. Количество посетителей таких магазинов в целом меньше зависит от цен, чем у супермаркетов (менее эластичный спрос). Согласно коэффициенту Лернера, у маленьких магазинов получается больше монопольной власти, так как они устанавливают более высокую наценку на тот же товар. Но при этом такие магазины обычно получают значительно меньшую сумму прибыли, чем универсам, так как у них значительно меньше сумма реализации, а средние удельные издержки выше.
См. также
Литература
- Lerner, A. P. (1934), "«The Concept of Monopoly and the Measurement of Monopoly Power» ", The Review of Economic Studies
Т. 1 (3): 157–175,
Wikimedia Foundation . 2010 .
Смотреть что такое "Коэффициент Лернера" в других словарях:
КОЭФФИЦИЕНТ ЛЕРНЕРА - показатель монопольной власти, предложенный экономистом А.Лернером в 1934 г. Основывается на том, что измерителем монопольной власти является величина, на которую цена, максимизирующая прибыль, превышает предельные издержки. Исчисляется: L = (P… … Большой экономический словарь
Лернера коэффициент - показатель монопольной власти, предложенный экономистом А.Лернером в 1934 г. Исходит из того, что измерителем монопольной власти является величина, на которую цена, максимизирующая прибыль, превышает предельные издержки.… … Экономико-математический словарь
Лернера коэффициент - показатель монопольной власти, предложенный экономистом А. Лернером в 1934 г. Исходит из того, что измерителем монопольной власти является величина, на которую цена, максимизирующая прибыль, превышает предельные издержки. Исчисляется: где P цена … Справочник технического переводчика
Рынок - (Market) Рынок это система отношений между продавцом (производителем услуг/товаров) и покупателем (потребителем услуг/товаров) История возникновения рынка, функции ранка, законы рынка, виды рынков, свободный рынок, государственное регулирование… … Энциклопедия инвестора
Несмотря на экономические и законодательные меры, которые принимают власти разных стран для борьбы с явление остается достаточно распространенным. Монопольная власть отдельных компаний несет в себе серьезную угрозу для развития экономики.
Монополизм и его источники
Под монополизмом понимают доминирование на рынке одного производителя (реализатора) либо объединенной группы таких субъектов (картели).
Основные источники монополизма:
- Этот фактор в свою очередь определяется наличием на рынке аналогичных товаров, скоростью реакции покупателей на перемену цен, значимостью товара для покупателей, насыщенностью рынка, разнообразием функциональных возможностей товара и его соответствием уровню доходов покупателей.
- Концентрация рынка. Там, где 2-3 компании охватывают 80-90% потребителей, монополизм проявляется быстрее, чем на конкурентных рынках.
- Сотрудничество между компаниями. Действуя слаженно, продавцы или производители обладают большей властью.
Последствия монополизма
Компания, обладающая монопольной властью, сознательно ограничивает объем выпуска товаров и устанавливает завышенные цены. У нее нет никакого стимула к понижению издержек производства. Кроме того, фирма несет дополнительные расходы с целью поддержания и укрепления своей позиции.
Монополизм на рынке приводит к таким последствиям:
- ресурсы расходуются нерационально;
- общество недополучает необходимые товары;
- отсутствуют стимулы для разработки и внедрения новых технологий;
- растут издержки производства.
В результате производство не достигает максимально возможной эффективности.
Монопольная цена
Одним из результатов проявления монополизма является единоличное регулирование цен монополистом.
Под монопольной понимают цену, значительно расходящуюся со своим нормальным уровнем, который мог бы иметь место в конкурентной среде. В нормальных условиях цена формируется в результате того или иного соотношения потребительского спроса и рыночного предложения. В условиях монополизма цена устанавливается доминирующим субъектом на том уровне, который обеспечит ему сверхприбыль и покроет избыточные расходы.
Монопольная цена может быть завышенной или заниженной. Завышенная цена является следствием доминирования крупного продавца. Если же на рынке доминирует крупный покупатель при наличии большого количества продавцов, то он будет стремиться занизить цены настолько, насколько возможно.
Индекс Лернера как индикатор монополизации
Уровень монопольной власти и концентрации рынка измеряется при помощи правила большого пальца, индекса Лернера и индекса Гарфинделя-Хиршмана.
Коэффициент Лернера был предложен в 1934 г. Он является одним из самых первых методов определения уровня монополизации и расчета потерь, которые несет общество из-за монополистов. Будучи простым и понятным, этот показатель четко характеризует последствия монополизации. Сегодня он применяется экономистами всего мира при оценке благосостояния общества.
Если товар производится и реализуется в условиях монополизации, то его цена всегда будет выше предельных издержек. Индекс Лернера является результатом деления цены за вычетом предельных издержек на цену. Чем больше цена отклоняется от издержек, тем большее значение принимает индекс.
Расчет и толкование индекса Лернера
Индекс Лернера рассчитывается по формуле:
- I L = (P - MC)/P = - 1/e d .
P - это монопольная цена, а MC - размер предельных издержек.
Идеальная конкуренция подразумевает, что одна фирма не может влиять на Цена находится на том же уровне, что и предельные издержки (Р = МС) соответственно:
- P - MC = 0;
- I L = (P - MC)/P = 0/P = 0.
Любое повышение цен относительно предельных издержек говорит о том, что фирма обладает определенной властью. Максимально возможное значение индекса составляет 1 и является признаком абсолютной монополии.
Индекс Лернера можно выразить другим способом - при помощи :
- (P - MC) / P = -1/e d ;
- I L = -1/e d .
Показатель e d характеризует на товары фирмы по уровню цен. Например, если Е = -5, то I L = 0,2.
Высокий уровень монополизации не всегда означает, что компания получает сверхприбыли. Она может тратить на поддержание своего авторитета столько денег, что вся прибыль, полученная в результате повышения цены, нивелируется.
Проявления монополизма в РФ
Во время переходного периода 90-х гг. для российской экономики была характерна высокая концентрация в сфере производства. На рынке доминировали сверхкрупные организации, выбор деловых партнеров был сильно ограничен. Успех бизнеса сильно зависел от поставок энергоносителей. Показатели эффективности предприятий падали, объемы производства понижались, технологический процесс находился в состоянии стагнации.
В 1992 г., после либерализации, главными игроками рынка стали региональные и отраслевые монополисты. Вопросы, связанные с финансированием, крупные фирмы решали за счет мелких партнеров, из-за чего на макроуровне возникла проблема диспропорции.
Монополисты без оглядки на потребителей завышали цены и получали сверхдоход. Государство не имело достаточно мощных рычагов воздействия на уровень цен. Законодательство было нечетким, а государственные институты - слишком слабыми. Пользуясь ситуацией, монополисты из различных отраслей негласно объединялись в картели. Существовали картели среди продавцов и покупателей, а также смешанные.
С наступлением нового века ситуация мало изменилась. Почти все монополии, образованные в 90-х, продолжают действовать. Формально была проведена децентрализация в некоторых отраслях, но рост цен на газ и электроэнергию свидетельствует о том, что монополии все так же сильны. Диспропорция, порожденная сильным влиянием крупных игроков рынка, стала одной из причин кризиса 2008-2009 гг.
